Wat Is een groei-en inkomensfonds?

een groei-en inkomensfonds is een categorie van beleggingsfondsen of exchange-traded fund (ETF) die een tweeledige strategie heeft van zowel kapitaalwaardering (groei) als lopende inkomsten gegenereerd door dividenden of rentebetalingen. Een groei – en inkomensfonds mag alleen beleggen in aandelen of in een combinatie van aandelen, obligaties, real estate investment trusts (REIT) en andere effecten.

een groei-en inkomensfonds is een soort blendfonds, dat belegt in zowel groei-als waardeaandelen.

inzicht in groei – en inkomensfondsen

groei-en inkomensfondsen zijn populair bij beleggers met een matige (maar niet excessieve) behoefte aan risico-de immer populaire “evenwichtige belegger.”Hoewel het rendement meestal lager zal zijn dan dat van pure groeifondsen, worden soms hoogrenderende aandelen favoriet op de aandelenmarkten, waardoor groei-en inkomensfondsen betere prestaties behalen. De stabiliteit van deze fondsen lijkt het meest aantrekkelijk wanneer de brede economie lijkt te verzwakken.

groei en tijdshorizons

beleggers in groei-en inkomstenportefeuilles geven de voorkeur aan stabiliteit zonder rendementen te verzaken die de inflatie overtreffen. Afhankelijk van de risicotolerantie wordt een evenwichtige beleggingsdoelstelling aangenomen door personen die ofwel de volatiliteit volledig mijden of de groeidoelstellingen terugschroeven naarmate de pensioengerechtigde leeftijd nadert. Bij het plannen van beleggingsstrategieën is de leeftijd van een belegger van vitaal belang voor het bepalen van de allocatie van activa en de risicotolerantie. Een 25-jarige investeerder die aanvankelijk aan de slag gaat, heeft een langere tijdshorizon dan een 70-jarige gepensioneerde. Beleggingsadviseurs suggereren dat ongeacht de leeftijd blootstelling aan aandelen noodzakelijk is voor elke portefeuille.

het percentage van de blootstelling aan aandelen verschuift echter naarmate de tijdshorizon korter wordt. Een vuistregel onder financiële professionals stelt dat de groei toewijzingen afnemen als een belegger ouder wordt. Als individuen hun leeftijd aftrekken van 100, de rest vertegenwoordigt het percentage van de aandelen die ze moeten houden, met het saldo in minder volatiele obligaties en contant geld.

beleggers kunnen kiezen uit talrijke fondsen die aan evenwichtige doelstellingen voldoen. Portefeuilles zoals het John Hancock Balanced Fund (“SVBAX”) illustreren een lage volatiliteit met een gemiddeld jaarrendement van 5,49% gedurende 10 jaar tot en met Dec. 31, 2018, Falling sharing of the S&P 500 Index, which returned 8.5% over the same time frame.

inkomens – en pensioenbehoeften

de beleggingsdoelstelling van een gepensioneerde heeft betrekking op inkomensbehoeften, een scenario waarin inkomsten worden vervangen door persoonlijke spaar-en dividend-en rentebaten. Financiële adviseurs raden aan dat gepensioneerden 75% van de arbeidslonen vervangen door inkomstenproducerende effecten zoals obligaties en grote-cap dividend betalende aandelen.

een uitgebalanceerd fonds beschikt over een aanzienlijke toewijzing van bedrijfs-en overheidsobligaties die halfjaarlijkse rentebetalingen aanbieden en tegelijkertijd kapitaal willen behouden. De minder vluchtige aard van de VS Treasury en investment grade obligaties koppelen met het groeipotentieel van aandelen, het verstrekken van inkomsten en een potentiële snelheid van appreciatie om de stijgende prijzen van goederen en diensten te bestrijden ervoor te zorgen dat een individu zijn of haar pensioensparen niet overleeft. Groei – en inkomensfondsen vervullen beide doelstellingen binnen één enkele zekerheid.

voorbeelden van groei – en inkomensfondsen

Het Dodge and Cox Balanced Fund (“DODBX”) behaalden een jaarlijks gemiddeld rendement over vijf jaar van 16,3% en een rendement over twaalf maanden van 1,94% vanaf Dec. 31, 2018, Een maat die de s&P 500 ‘ s 15,79% groei overschrijdt. Het rendement daalde echter onder het rendement op de 10-jarige schatkist, die het jaar rond 2.409% eindigde. Zo voldoen groei-en inkomensfondsen onder bepaalde omstandigheden onder één dak aan dubbele beleggingsdoelstellingen, bijvoorbeeld wanneer de rente laag is.

hoewel zij dezelfde doelstelling van groei en inkomen hebben, moeten beleggers zich ervan bewust zijn dat, net als andere soorten beleggingsfondsen, elk fonds een vooroordeel zal hebben in zijn beleggingsstrategie. Bijvoorbeeld, de Dodge & Cox Balanced Fund leunt in de richting van waarde aandelen, op zoek naar effecten die lijken ondergewaardeerd door de markt. Andere fondsen kunnen ofwel de groei-of inkomenszijde van de vergelijking markeren, of hebben een hogere blootstelling aan obligaties. Ook, hoewel deze fondsen worden beschouwd als een lage-volatiliteit categorie, sommige hebben meer dan anderen. Bijvoorbeeld, de Vanguard Growth and Income Fund Investor Shares (“VQNPX”) is een lijst van een belangrijk risico als volatiliteit als gevolg van zijn volledige blootstelling aan de aandelenmarkt.