ESTERO, Fla. i PEMBROKE, Bermudy –

dzień przed Świętem Dziękczynienia Hertz Global Holdings ogłosił, że zawarł umowę kupna akcji i aktywów, aby sprzedać zasadniczo wszystkie aktywa swojej spółki zależnej, Donlen Corp.

jednak sąd upadłościowy musi zatwierdzić transakcję, która może być wyceniona na 875 milionów dolarów.

gdyby transakcja doszła do skutku, Donlen zostałby sprzedany Athene Holding, wiodącej firmie świadczącej usługi finansowe, za oczekiwaną wypłatę gotówkową w wysokości 825 milionów dolarów, z zastrzeżeniem korekt kapitału własnego floty, kapitału obrotowego i założonego długu.

Hertz powiedział, że przewiduje, że te korekty spowodują cenę zakupu na zamknięciu co najmniej 875 milionów dolarów.

Hertz powiedział, że porozumienie z Athene zostało osiągnięte po wstępnym procesie marketingowym. W przypadku zatwierdzenia przez sąd upadłościowy na rozprawie przewidywanej na grudzień 2011 r. 16, spółka poinformowała, że umowa z Athene będzie służyć jako „stalking koń oferty” w procesie sprzedaży nadzorowanej przez sąd, a umowa będzie ustalić minimalną cenę sprzedaży Donlen.

Hertz powiedział, że spodziewa się przeprowadzenia konkurencyjnego procesu aukcyjnego zgodnie z procedurami przetargowymi, które będą podlegać zatwierdzeniu przez sąd upadłościowy, aby upewnić się, że Hertz otrzyma najwyższą i najlepszą ofertę dla firmy Donlen.

„umowa sprzedaży naszej firmy Donlen jest kolejnym znaczącym osiągnięciem dla Hertz podczas naszej restrukturyzacji finansowej, po 1 USD.65 mld finansowania dłużnika w posiadaniu i $4 mld finansowania floty niedawno zatwierdzone przez sąd upadłościowy, ” Hertz prezes i dyrektor generalny Paul Stone powiedział w komunikacie prasowym.

„ponieważ nadal pracujemy nad pozycjonowaniem Hertz i naszej firmy na przyszłość, uważamy, że ta transakcja zapewnia znaczną dodatkową elastyczność, aby pomóc nam osiągnąć nasze cele strategiczne i finansowe”, kontynuował Stone. „Jednocześnie klienci będą mogli nadal korzystać z zaangażowania Donlen w doskonałość rozwiązań do zarządzania flotą i usług.”

prezes Donlen Tom Callahan podzielił się swoją perspektywą na to, co oczekująca transakcja może zrobić dla firmy zarządzającej flotą.

„cieszymy się z tej okazji, aby pozycjonować firmę Donlen dla dalszego długoterminowego sukcesu i doceniamy zaangażowanie Athene w kontynuowanie naszej tradycji wysokiej jakości usług, zadowolenia klientów i nagradzanego zarządzania flotą, współpracując z naszymi utalentowanymi pracownikami”, powiedział Callahan.

„nasi klienci flotowi pozostają naszym priorytetem i cieszymy się, że nadal będziemy zaufanym partnerem zapewniającym wysoki poziom zadowolenia klientów, wpływową technologię i rozwiązania flotowe”, dodał.

wreszcie, Prezes Athene i dyrektor generalny Jim Belardi poruszyli, co może zrobić dla tej organizacji dodanie Donlena do portfolio firmy.

„cieszymy się z możliwości współpracy z silnym zespołem Donlen w celu nabycia wiodącej w branży franczyzy zarządzania flotą, która jest dobrze dopasowana do naszego celu pozyskiwania atrakcyjnych, zróżnicowanych długoterminowych inwestycji dla naszego rosnącego portfela”, powiedział Belardi

„w celu wsparcia działalności, wzmocnienia bilansu i jego znaczącej szansy rozwoju, dokonujemy inwestycji z góry w wysokości około 1 mld USD i jesteśmy gotowi zapewnić przyrost kapitału, który wesprze dodatkowy wzrost floty w wysokości około 2 mld USD”, powiedział Belardi

ciąg dalszy.

„planujemy wspierać Donlen zasobami, aby inwestować w technologię i rozwijać ich zespół, co pozwoli im nadal oferować najlepszą w swojej klasie obsługę swojej wieloletniej bazie klientów”, powiedział Belardi.

White& Case LLP pełni funkcję radcy prawnego Hertza, Moelis& Co. pełni funkcję bankiera inwestycyjnego, a FTI Consulting jest doradcą finansowym Hertza.

informacje związane z rozdziałem 11 postępowania i dostęp do dokumentów sądowych dla Hertz i Donlen można znaleźć pod adresemhttps://restructuring.primeclerk.com/hertz/.