en centralbank spiller en vigtig rolle i et lands monetære og banksystem.

det er ansvarligt for at opretholde finansiel suverænitet og økonomisk stabilitet i et land, især i underudviklede lande.

“en centralbank er banken i ethvert land, som har fået til opgave at regulere mængden af valuta og kredit i det pågældende land” -Bank of International Settlement.

det udsteder valuta, regulerer pengemængden og styrer forskellige renter i et land. Bortset fra dette kontrollerer og regulerer centralbanken aktiviteterne i alle kommercielle banker i et land.

Nogle af ledelseseksperterne har defineret centralbank på forskellige måder, som er som følger:

ifølge Samuelson, “hver Centralbank har en funktion. Det fungerer for at kontrollere Økonomi, udbud af penge og kredit.”

ifølge Vera Smith, ” den primære definition af Centralbank er banksystemet, hvor en enkelt bank enten har et komplet eller restmonopol på seddeludstedelse.”

ifølge Kent kan ” Centralbank defineres som en institution, der har ansvaret for at styre udvidelsen og sammentrækningen af pengemængden af hensyn til den offentlige velfærd.”

ifølge Bank of International Settlement, ” en centralbank er banken i ethvert land, som har fået overdraget pligt til at regulere mængden af valuta og kredit i det pågældende land.”Bank of England var verdens første effektive centralbank, der blev oprettet i 1694. I henhold til resolutionen, der blev vedtaget i Finanskonferencen i 1920, bør alle lande oprette en centralbank af interesse for verdenssamarbejdet. Således er centralbanker siden 1920 dannet i næsten alle lande i verden. I Indien fungerer RBI som en centralbank.

Centralbanker adskiller sig fra forretningsbankerne på forskellige måder, som er vist i tabel-2:

centralbankens funktioner:

centralbanken gør det ikke muligt at foretage en handle direkte med offentligheden. Det udfører sine funktioner ved hjælp af kommercielle banker. Centralbanken er ansvarlig for at beskytte et lands finansielle stabilitet og økonomiske udvikling.

bortset fra dette spiller centralbanken også en væsentlig rolle i at undgå de cykliske udsving ved at kontrollere pengemængden på markedet. En centralbank bør primært være ” långiver af sidste udvej.”

På den anden side mente Kisch og Elkins, at” opretholdelsen af stabiliteten af den monetære standard ” som centralbankens væsentlige funktion. Centralbankens funktioner er bredt opdelt i to dele, nemlig traditionelle funktioner og udviklingsfunktioner.

disse funktioner er vist i figur-4:

de forskellige funktioner i en centralbank (som diskuteret i figur-4) forklares som følger:

(A) traditionelle funktioner:

henviser til funktioner, der er fælles for alle centralbanker i verden.

centralbankens traditionelle funktioner omfatter følgende:

(i) udstedelsesbank:

har eneret til at udstede sedler (valuta) i alle lande i verden. I de første år med bankvirksomhed havde hver bank ret til at udstede sedler. Dette førte imidlertid til en række problemer, såsom sedler blev overudstedt, og valutasystemet blev uorganiseret. Derfor godkendte regeringerne i forskellige lande centralbanker til at udstede noter. Udstedelsen af sedler fra en bank har ført til ensartethed i seddelcirkulation og balance i pengemængden.

(ii) regeringens bankmand, agent og rådgiver:

indebærer, at en centralbank udfører forskellige funktioner for regeringen. Som bankmand udfører centralbanken bankfunktioner for regeringen, som kommercielle banker udfører for offentligheden ved at acceptere de offentlige indskud og yde lån til regeringen. Som agent forvalter centralbanken den offentlige gæld, påtager sig betaling af renter på denne gæld og leverer alle andre tjenester i forbindelse med gælden.

som rådgiver rådgiver centralbanken regeringen om økonomiske politiske spørgsmål, pengemarked, kapitalmarked og statslån. Bortset fra dette formulerer og implementerer centralbanken Finans-og pengepolitik for at regulere udbuddet af penge på markedet og kontrollere inflationen.

(iii) depotbank af kontante reserver af kommercielle banker:

indebærer, at centralbanken tager sig af forretningsbankernes kontante reserver. Kommercielle banker er forpligtet til at holde vis mængde af offentlige indskud som kontant reserve, med centralbanken, og anden del holdes med kommercielle banker selv.

procentdelen af kontante reserver er deeded af centralbanken! En vis del af disse reserver opbevares hos centralbanken med det formål at yde lån til kommercielle banker derfor kaldes centralbanken også bankers bank.

(iv) depotbank af international valuta:

indebærer, at centralbanken opretholder en minimumsreserve af international valuta. Hovedformålet med denne reserve er at opfylde nødkravene i udenlandsk valuta og overvinde ugunstige krav om underskud i betalingsbalancen.

(v) rediscount Bank:

Tjen kontantkravene for enkeltpersoner og virksomheder ved at rediscountere vekslerne gennem kommercielle banker. Dette er en indirekte måde at låne penge til kommercielle banker af centralbanken. Diskontering af en veksel indebærer at erhverve regningen ved at købe den for summen mindre end dens pålydende værdi.

Rediscounting indebærer diskontering af en veksel, der tidligere var diskonteret. Når ejere af veksel har brug for kontanter, nærmer de sig forretningsbanken for at Rabat disse regninger. Hvis kommercielle banker selv har brug for kontanter, henvender de sig til centralbanken for at rediscount regningerne.

(vi) långiver af sidste udvej:

henviser til centralbankens mest afgørende funktion. Centralbanken låner også penge til kommercielle banker. I stedet for at omdiskontere regninger yder centralbanken lån mod statsobligationer, statspapirer og veksler.

(vii) Bank of central clearance, settlement og transfer:

indebærer, at centralbanken hjælper med at afvikle gensidig gæld mellem forretningsbanker. Indskydere af banker giver checks og efterspørgsel udkast trukket på andre banker. I et sådant tilfælde er det ikke muligt for banker at henvende sig til hinanden for clearing, afvikling eller overførsel af indlån.

centralbanken gør denne proces let ved at indstille et clearinghus under det. Clearinghuset fungerer som en institution, hvor gensidig gæld mellem banker afregnes. Repræsentanter for forskellige banker mødes i clearinghuset for at afvikle betalinger mellem banker. Dette hjælper centralbanken med at kende de kommercielle bankers likviditetstilstand.

(viii) Kreditansvarlig:

indebærer, at centralbanken har beføjelse til at regulere kreditskabelsen af kommercielle banker. Kreditoprettelsen afhænger af mængden af indskud, kontantreserver og rentesats givet af kommercielle banker. Alle disse kontrolleres direkte eller indirekte af centralbanken. For eksempel kan centralbanken påvirke indlån fra kommercielle banker ved at udføre åbne markedsoperationer og foretage ændringer i CRR for at kontrollere forskellige økonomiske forhold.

(b) udviklingsmæssige funktioner:

se de funktioner, der er relateret til fremme af banksystemet og den økonomiske udvikling i landet. Disse er ikke obligatoriske funktioner i centralbanken.

disse diskuteres som følger:

(i) udvikling af specialiserede finansielle institutioner:

henviser til centralbankens primære funktioner for den økonomiske udvikling i et land. Centralbanken etablerer institutioner, der tjener kreditkrav i landbrugssektoren og andre landdistrikter.nogle af disse finansielle institutioner omfatter Industrial Development Bank of India (IDBI) og National Bank for Agriculture and Rural Development (NABARD). Disse kaldes specialiserede institutioner, da de tjener de specifikke sektorer i økonomien.

(ii) påvirkning af pengemarked og kapitalmarked:

indebærer, at centralbanken hjælper med at kontrollere de finansielle markeder pengemarkedsaftaler i kortfristet kredit og kapitalmarkedsaftaler i langfristet kredit. Centralbanken opretholder landets økonomiske vækst ved at kontrollere aktiviteterne på disse markeder.

(iii) indsamling af statistiske data:

samler og analyserer data relateret til bank, valuta og valutaposition i et land. Dataene er meget nyttige for forskere, politikere og økonomer. For eksempel udgiver Reserve Bank of India et magasin kaldet Reserve Bank of India Bulletin, hvis data er nyttige til formulering af forskellige politikker og beslutninger på makroniveau.